بنوك ومؤسسات

تحاول البنوك العالمية طمأنة مستثمريها بشأن آثار أزمة إيفرجراند الصينية

أمضى المصرفيون الأوروبيون الأيام القليلة الماضية في طمأنة المستثمرين والعملاء والمنظمين بشأن التأثير المحتمل لمجموعة Evergrande الصينية ، بينما تدور الأسئلة حول المطور العقاري الأكثر مديونية في العالم ، وفقًا لبلومبرج.

أصدرت مجموعة Credit Suisse Group AG ، التي اشتركت في أكبر عدد من سندات Evergrande الدولية بين البنوك في السنوات العشر الماضية ، بيانات تظهر أن أموال وحدة إدارة الأصول التابعة لها لا تحمل الكثير من ديون المطور ، وقد استجابت أيضًا للمساهمين حول حد أدنى لمبلغ دين التزام البنك ، وفقًا لشخص مطلع على المناقشات.

من جهته ، قال الرئيس التنفيذي رالف هامرز ، أمس الخميس ، إن مخاطر UBS Group AG “غير جوهرية” وتنحصر في تنفيذ طلبات الضمان للقروض الهامشية. جاء ذلك بعد يوم من تصريح نويل كوين من HSBC Holdings Plc في مؤتمر نظمه Bank of America Corp بأنه غير قلق بشأن علاقات البنك المباشرة مع شركة العقارات الصينية.

بالإضافة إلى ذلك ، قال آندي هالفورد ، المدير المالي لبنك ستاندرد تشارترد ، في نفس الحدث إن بنكه كان “أقل قلقًا بشأن رد فعل السوق الأولي” بينما قال زميله في دويتشه بنك خلال عرضه التقديمي: “لم نكن آخر مرة من أحداث الأسبوع أو نحو ذلك تأثرت بشكل مباشر على الإطلاق “.

تستعد الأسواق المالية العالمية لانهيار محتمل لـ Evergrande ، الذي يتراجع تحت ثقل التزامات تزيد عن 300 مليار دولار ، حيث تعد الشركة أكبر مُصدر للسندات الدولارية ذات العائد المرتفع في الصين والتي تنضج في مجموعة من البنوك والموردين.

نظرًا لأن المنظمين الماليين في بكين أصدروا مجموعة واسعة من التعليمات إلى Evergrande تطلب منهم التركيز على إكمال العقارات غير المكتملة ودفع مستثمري التجزئة مع تجنب التخلف عن السداد قصير الأجل على السندات الدولارية ، حسبما ذكرت بلومبرج يوم الخميس.

أعطى مسؤول تنظيمي بريطاني كبير أمس تأكيده في مقابلة مع رويترز مع سام وودز ، رئيس مجلس إدارة بنك إنجلترا الذي يشرف على البنوك وشركات التأمين ، بأن البنوك البريطانية معرضة بشكل مباشر للشركة الصينية ، “ليس من الضروري ذلك ليس هناك في الواقع ما يدعو للقلق بشأن تأثير الجولة الأولى “.

على الرغم من هذه التأكيدات ، فإن التعليقات حول من سيقع في المتاعب إذا انهارت هي أقل شفافية ، بالنظر إلى أن معظم الالتزامات مملوكة لشركات صينية ، لكن Evergrande أثار اهتمام المصرفيين في جميع أنحاء العالم.

كان ذراع إدارة الثروات في HSBC من بين كبار حاملي سندات Evergrande جنبًا إلى جنب مع BlackRock و UBS. على مدى السنوات العشر الماضية ، تعهد Credit Suisse بحوالي 4 مليارات دولار من الديون للمطور العقاري ، مع انخفاض هذا المبلغ في السنوات الأخيرة حيث بدأ العملاق المصرفي في التدهور ، وفقًا لمصدر داخلي قال إن البنك ليس لديه أهمية كبيرة. التعرض في ميزانيتها العمومية ، على الرغم من أن بعض هذا التعرض يتم من خلال محافظ العملاء.

أزمة Evergrande هي أحدث طلقة تحذير للبنوك الغربية التي حاولت لسنوات اقتحام السوق المصرفية الصينية المربحة بشكل متزايد حيث يخطط HSBC لتوظيف الآلاف من مديري الأصول في المنطقة بينما حصلت JPMorgan على الموافقة التنظيمية لتسجيل الملكية الكاملة للصينيين. شركة الأوراق المالية.

ومع ذلك ، شهد السوق عددًا من فضائح الشركات وحملة تنظيمية مفاجئة أضرت بمعنويات بعض الممولين. في حين أن التعرض المباشر للعديد من البنوك الغربية قد يكون محدودًا ، فإن التأثيرات المضاعفة المحتملة في الأسواق تجعل الأزمة مقلقة.

قال ديفيد كو ، الخبير الاقتصادي: “هناك الكثير على المحك وستكون تكلفة الانزلاقات السياسية عالية بالنسبة للاقتصاد الصيني والأسواق المالية ، مع تداعيات عالمية محتملة ، لكن من وجهة نظرنا هذه ليست لحظة شبيهة بلحظة ليمان”. في بلومبرج- المخابرات. على الرغم من أن الإصلاح السريع غير مرجح إلى حد كبير ، إلا أن الانهيار المنهجي أمر مستبعد للغاية “.

وقال كوين من HSBC في المؤتمر المصرفي “سأكون ساذجا للاعتقاد بأن اضطراب السوق لا يحتمل أن يكون له تأثير ثان أو ثالث.”

وأضاف وودز أن الضرر النهائي سيعتمد على استجابة السلطات الصينية ، في حين قال رئيس البنك الوطني السويسري توماس جوردان إن صانعي السياسة يراقبون التأثير المحتمل ويحذرون من أن مثل هذه المواقف قد تتصاعد في بعض الأحيان وتخرج عن السيطرة.

في الوقت الحالي ، يشعر مديرو البنوك ببعض الارتياح: يقول هامرز ، رئيس بنك يو بي إس ، إن الصعوبات المالية التي واجهها إيفرجراند “لم تسمح لي بالنوم طوال الليل”.

اترك تعليقاً

لن يتم نشر عنوان بريدك الإلكتروني. الحقول الإلزامية مشار إليها بـ *